Πειραιώς: Διαφοροποίηση εσόδων, κερδοφορία και αυξημένες διανομές στο επίκεντρο του business plan
Ειδικότερα, ο πυρήνας της στρατηγικής της Τράπεζας Πειραιώς για την επόμενη πενταετία εστιάζει σε τρεις βασικές προτεραιότητες:
- Ισχυρή και κερδοφόρος ανάπτυξη , με κινητήρια δύναμη την επέκταση του ενεργητικού και την παραγωγή εσόδων από διαφοροποιημένες πηγές
- Ενίσχυση της αποτελεσματικότητας μέσω πειθαρχίας κόστους , ψηφιοποίησης και στοχευμένων επενδύσεων στην προσέλκυση και διατήρηση ταλέντου και στην τεχνολογία
- Βέλτιστη κατανομή κεφαλαίου μέσω ισχυροποίησης του ισολογισμού, ισχυρών αποθεμάτων έναντι των εποπτικών απαιτήσεων και αυξημένων διανομών στους μετόχους.
Οι στόχοι της Πειραιώς αντανακλούν τη δέσμευσή της στη δημιουργία αξίας για τους μετόχους της, με απόδοση ενσώματων ιδίων κεφαλαίων (RoaTBV) περίπου 18% έως το 2030, κυμαινόμενη μεταξύ 15% και 18% κατά την περίοδο 2026 -2030, στηριζόμενη σε διατηρήσιμη παραγωγή καθαρών κερδών, η οποία μεταφράζεται σε ετήσια αύξηση των κερδών ανά μετοχή (EPS) περίπου 10% για την περίοδο.
Η αύξηση των δανείων αναμένεται να παραμείνει ισχυρή, με ετήσιο ρυθμό 10% για την επιχειρηματική πίστη (CIB) και 5% για τη λιανική. Διατηρώντας την πειθαρχία κόστους και εν ισχύοντας περαιτέρω τη ν παραγωγικότητα μέσω στοχευμένων επενδύσεων, η Πειραιώς στοχεύει σε δείκτη κόστους προς έσοδα (cost -to income ratio) περίπου 30% κατά μέσο όρο για την περίοδο 2026 -2030.
Οι πελάτες στο επίκεντρο
Παράλληλα, η Τράπεζα θέτει τους πελάτες της στο επίκεντρο , στοχεύοντας σε δείκτη μέτρησης ικανοποιίησης ( NPS ) άνω του 20 έως το 2030, από 14 σήμερα. Η Πειραιώς επιδιώκει υπερδιπλασιασμό του μερίσματος ανά μετοχή, από 40 cents το 2025, σε περίπου 80 cents το 2030.
Η συνολική αύξηση της αξίας για τους μετόχους(ενσώματη λογιστική αξία και μερίσματα) θα διαμορφωθεί σε 13% ανά έτος, κατά την πενταετή περίοδο (σημ. η διανομή μερίσματος υπόκειται σε εποπτική έγκριση , καθώς και στην έγκριση από τη Γενική Συνέλευση μετόχων).
Η Τράπεζα επικεντρώνεται στην επίτευξη ισχυρής και κερδοφόρας ανάπτυξης με βιώσιμο τρόπο σε όλους τους βασικούς τομείς της δραστηριότητάς της. Τα εξυπηρετούμενα δάνεια αναμένεται να αυξηθούν από περίπου €37 δισ. το 2025 σε περίπου €56 δισ. έως το 2030, μέσω της επέκτασης τόσο της επιχειρηματικής πίστης (CIB ), αλλά και της λιανικής , αξιοποιώντας μια εμπορική πλατφόρμα εστιασμένη στη λειτουργικότητα. Νέα ψηφιακά προϊόντα και δυνατότητες αναπτύσσονται για την περαιτέρω ενίσχυση της ζήτησης και την απόκτηση από την Τράπεζα ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος έναντι των υπολοίπων ελληνικών τραπεζών.
Αναφορικά με τις καταθέσεις, η Τράπεζα αναμένει τη συνέχιση της ανοδικής τάσης, με το υπόλοιπο να αναμένεται να διαμορφωθεί σε περίπου €76 δισ. το 2030, από €66 δισ. το 2025, χρηματοδοτώντας το μεγαλύτερο μέρος της πιστωτικής επέκτασης, με ευρεία και διαφοροποιημένη πελατειακή βάση άνω των 10εκατ. λογαριασμών.
Η διοίκηση της Πειραιώς προσδοκά σημαντική αύξηση των υπό διαχείριση κεφαλαίων (AuM), τα οποία εκτιμάται ότι θα υπερβούν τα €20 δισ. έως το 2030, από €14,5 δισ. το 2025, υποστηριζόμενα από καινοτόμες λύσεις, ενισχυμένο δίκτυο Relationship Managers (RMs ), αξιοποίηση της ψηφιοποίησης και της τεχνητής νοημοσύνης.
Σε ό,τι αφορά τη φιλοσοφία που θα ακολουθήσει η τράπεζα για την κεφαλαιακή επάρκεια, δεν έχει στόχο να αυξήσει τον δείκτη CET 1 πάνω από το 12,5% και πέρα από τα 250 εκατ. ευρώ κεφαλαιακό απόθεμα που η τράπεζα διατηρεί στον ισολογισμό της, θα διανείμει το υπόλοιπο της κερδοφορίας στους μετόχους της.
Η στρατηγική αυτή αφήνει, σύμφωνα με τα ανώτατα στελέχη της τράπεζας, κεφαλαιακό περιθώριο για πιθανές εξαγορές που φτάνει περί τα 400 εκατ. ευρώ. Αν και αυτή τη στιγμή δεν υπάρχει κάτι συγκεκριμένο σε ότι αφορά κινήσεις εξαγορών και συγχωνεύσεων, οι τομείς που ενδεχομένως θα παρουσίαζαν κάποιο ενδιαφέρον, για την Πειραιώς είναι το wealth management και το investment banking.
Διπλασιασμός ασφαλίστρων έως το 2030
Η ασφαλιστική δραστηριότητα αναδεικνύεται σε βασικό μοχλό ανάπτυξης για την Τράπεζα Πειραιώς την επόμενη πενταετία. Ο διευθύνων σύμβουλος Χρήστος Μεγάλου ανέλυσε τη στρατηγική του ομίλου, δίνοντας ιδιαίτερη έμφαση στην αξιοποίηση της Εθνικής Ασφαλιστικής, με στόχο τη σημαντική αύξηση της παραγωγής ασφαλίστρων και των προμηθειών μέσω του τραπεζικού δικτύου.
Σύμφωνα με τον επικεφαλής της Πειραιώς η ασφαλιστική δραστηριότητα εκτιμάται ότι θα αποτελέσει τον κλάδο με το μεγαλύτερο growth στον όμιλο την επόμενη πενταετία.
Η εταιρεία αναμένεται να ενισχύσει τις δυνατότητες του Ομίλου σε λύσεις προστασίας και επένδυσης, αξιοποιώντας το υφιστάμενο ισχυρό δίκτυο πωλήσεων τραπεζοασφαλιστικών προϊόντων της Πειραιώς.
Η εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής δημιουργεί σημαντικές ευκαιρίες για σταυροειδείς πωλήσεις, διεύρυνση μεριδίων αγοράς και ενίσχυση της διαφοροποίησης εσόδων. Τα ασφάλιστρα των πελατών αναμένεται να διαμορφωθούν σε περίπου €1,6 δισ. έως το 2030, έναντι €0,8 δισ. το 2025, μέσω της αύξησης του μεριδίου σε μια αναπτυσσόμενη ασφαλιστική αγορά.
Η ισχυρή και διαφοροποιημένη ανάπτυξη στους κλάδους Ζωής και Υγείας και Γενικών Ασφαλίσεων, θα επιτευχθεί μέσω επανατοποθέτησης της τραπεζοασφαλιστικής δραστηριότητας ως διαρθρωτικού μοχλού ανάπτυξης, καθώς και αξιοποίησης ευκαιριών δημιουργίας νέων αγορών.
Η αποτελεσματικότητα αποτελεί το δεύτερο πυλώνα των στρατηγικών προτεραιοτήτων της Τράπεζας, με τις επενδύσεις στην τεχνολογία να λειτουργούν ως καταλύτης, με στοχευμένη διατήρηση του δείκτη κόστους προς έσοδα σε περίπου 30% κατά μέσο όρο σε όλη την περίοδο, και παράλληλη ενίσχυση των δαπανών για επιχειρηματική ανάπτυξη.
Ο δείκτης εξόδων προς ασφάλιστρα στον ασφαλιστικό βραχίονα αναμένεται να μειωθεί σε περίπου 8% έως το 2030 από 13% το 2025. Η παραγωγικότητα προβλέπεται να ενισχυθεί, με τα κεφάλαια πελατών υπό διαχείριση ανά εργαζόμενο να αυξάνονται κατά 30% έως το 2030, αξιοποιώντας την ενοποίηση πλατφορμών και οικοσυστημάτων.
Ειδικότερα:
Τα έσοδα από προμήθειες insurance προβλέπεται να αυξηθούν από 90 εκατ. ευρώ σήμερα σε περίπου 210 εκατ. ευρώ έως το 2030.
Η στρατηγική αυτή εντάσσεται στη γενικότερη προσπάθεια της τράπεζας να ενισχύσει τα fee-based έσοδα, διαφοροποιώντας τις πηγές κερδοφορίας πέρα από την παραδοσιακή τραπεζική δραστηριότητα.
Σύμφωνα με το σχέδιο που παρουσίασε η διοίκηση:
Το 2026 θα είναι μεταβατική χρονιά, κατά την οποία η Εθνική Ασφαλιστική θα ενσωματωθεί πλήρως στα οικονομικά αποτελέσματα του ομίλου.
Από το 2027 θα ξεκινήσει η ουσιαστική ανάπτυξη της bancassurance συνεργασίας, με τη διάθεση ασφαλιστικών προϊόντων της εταιρείας μέσω του δικτύου της Πειραιώς.
Την ίδια χρονιά θα αλλάξει και η λογιστική προσέγγιση με την οποία θα αποτυπώνεται η συμβολή της ασφαλιστικής δραστηριότητας στα αποτελέσματα του ομίλου.
Παράλληλα, οι υφιστάμενες συνεργασίες της τράπεζας με άλλες ασφαλιστικές εταιρείες θα συνεχιστούν μέσα στο 2026, αλλά θα μειώνονται σταδιακά, καθώς θα αναπτύσσεται η συνεργασία με την Εθνική Ασφαλιστική.
Η διοίκηση εκτιμά ότι ήδη από το 2027 η Εθνική Ασφαλιστική θα αποφέρει στον όμιλο περίπου 120 εκατ. ευρώ σε προμήθειες, ενισχύοντας σημαντικά τη συνεισφορά του Insurance στα συνολικά έσοδα.
Επενδύσεις στην τεχνολογία
Η τράπεζα Πειραιώς θα χρησιμοποιήσει βάσει του business plan τα 2/3 του CAPEX της έως το 2030, το οποίο θα ανέλθει στα 850 εκατ. ευρώ σε επενδύσεις στην τεχνολογία.
Σε ό,τι αφορά τη Snappi η διοίκηση της Πειραιώς προβλέπει ότι θα φτάσει μέσα σε ένα χρόνο τους 300.000 πελάτες από 60.000 που είναι σήμερα, στοχεύοντας στο ηλικιακό group 18-35.
